Побарный анализ. Как читать график цены. Часть 2

Много торговцев не используют объем в своем анализе рынка. Они полагаются на ценовые паттерны/шаблоны и технические индикаторы. Одна только цена может вводить в заблуждение, а технические индикаторы часто дают промахи. Понимание взаимодействия цены и объема может помочь трейдеру занять правильную сторону рынка независимо от используемого торгового метода. Ниже — пример того, как разворачивался рынок S&P e-mini. Чтение взаимодействия цены и объема привело к открытию как краткосрочных, так и долгосрочных позиций.

График 1

График 1

The S&P e-mini откатился на реакции к уровням начала февраля от своих максимумов в январе 2010. Реакция была четко определена на часовом таймфрейме (График 1) линиями тренда AA и BB, которые вместе сформировали канал.

В пункте 3 на Графике 1 (5-ого февраля), рынок стал потенциально перепроданным судя по его положению в канале тренда. Когда тренд соблюдал линии тренда как здесь, проникновение через нижнюю линию тренда как правило указывает на перепроданный рынок. Последующее действие рынка доказало, что это правильно, и рынок сделал энергичное ралли.

Как прочитать объем внутри дня. В типичный день на рынке S&P e-mini объем является самым тяжелым в первые 90 минут сессии и за последние 60-90 минут. Объем обычно легкий в промежутках между этими периодами, с самым легким объемом во время полудня (нью-йоркское время). Типичный день на гистграмме объемов будет часто выглядеть как U-образная дуга.

Заметьте, поэтому, когда объем расширился на барах 3, 4 и 5. Это показало, что поведение рынка изменилось. Бары 4 и 5 отразили существенное ралли на длительном, большом объеме — что-то, что мы не видели прежде в этом нисходящем потоке. Фактически, Бар 5 является крупнейшим баром на самом большом объеме, с тех пор как начался вниз-тренд. Это обычно имеет важное значение, и полезная информация, которую говорит сам рынок, не регистрируемая ни одним индикатором. В этом случае рынок отклонился ниже цен перепроданности и затем сильно вырос — это бычье поведение.

На следующий день (8-ого февраля) рынок отступил вниз на Баре 6 достигнув уровня 1053. В этом пункте неясно, упадет ли рынок ниже на следующий день. Хотя цена не падала энергично после прорыва утреннего минимума в этот день, продавцы закрыли день на его минмиумах, и объем расширился на Баре 6, указывая, что предложения оставались существенными.

Дневные Максимумы & Минимумы. 9-ого февраля у нас есть небольшой гэп на открытии и краткое ралли ко вчерашнему максимуму. Для S&Ps, вчерашний хай и лоу часто являются ключевыми исходными уровнями поддержки или сопротивления. Взгляните на любой график S&P е-mini, и Вы увидите большую активность около экстремума предыдущего дня. Хорошие сделки часто открываются около этих уровней.

После тестирования вчерашнего максимума, рынок отступил приблизительно 10 пунктов к вчерашнему минимуму. Этот минимум однако не был нарушен. Покупатели вошли сильно и подняли рынок до нового максимума за день. Это — Бар 7. Отметьте сильное закрытие, широкий спред/диапазон и большой объем. Спрос вошел на рынок.

Накопление/Аккумуляция. На следующий день (10-ого февраля) рынок понижается ниже на Баре 8, но опять мы видим, что покупка входит на приблизительно том же самом уровне как на Баре 6 и Баре 7. Нижний уровень в Баре 6 был 1053.00. Нижний уровень в Баре 7 был 1058.00. Бар 8 опустился вниз к нижнему уровню 1056.25 прежде, чем вошла покупка. Обратите внимание на то, что закрытие этого бара находится в середине, и затем следует ралли. Объем высок.

Следующим утром (12-ого февраля) на открытии рынок падает в ту же самую зону, где покупатели присутствовали в Барах 6, 7, и 8. Здесь на Баре 9, объем был сравнительно легким на падении в зону покупки. Рынок затем растет сильно и впервые ломает Линию Тренда AA.

Теперь мы можем бросить более детальный взгляд на рынок с точки зрения цены и объема и начать делать некоторые полезные выводы. Мы можем возвратиться во времени немного назад и увидеть, что большой объем вошел на Баре 1 и Баре 2 — на том же самом уровне покупок, которые мы видели после того, как было достигнуто дно в Баре 3. Я выдвинул на первый план уровень с зеленой линией. Вероятно, что покупка — частично под покрытием движения вниз к минимумам 5-ого февраля — происходила уже 4-ого февраля и продолжилась в течение следующей недели.

Мы можем также видеть, что минимумы росли вдоль красной пунктирной линии CC. Это указывает, что покупатели становились более нетерпеливыми и более агрессивными (и предложение прогрессивно уменьшалось), в то время как развивался торговый диапазон. В последний день на часовом графике, рынок опустился с гэпом ниже Линии AA, но удержался на возрастающей Линии CC и сделал ралли назад, закрывшись на своем максимуме и решительно сломав хребет вниз-тренду.

Ценность анализа цены и объема для свинговой торговли. Стоит отметить, что много аналитиков, пишущих блоги и делающих комментарии на YouTube, заявляли о новом «шаге вниз», когда цена приближалась к их верхней линии нисходящего канала. Те трейдеры, которые могут прочитать цену и объем, по крайней мере, скептически относились бы к этим прогнозам. Развивая свои навыки, трейдеры улучшают способность прочитать рынок по его собственным действиям, отбрасывая необходимость полагаться на кого-либо еще.

Выводы для инвесторов были очевидны. У них были доказательства достаточных покупок для хорошей свинговой позиции. Это было накопление в действии. Как только торговцы с достаточным количеством средств вступили в рынок и неоднократно покупали несколько дней, шансы росли в пользу «шага вверх».

График 2

График 2

Внутридневной анализ цены и объема. Дей-трейдеры могут также использовать в своих интересах эту ситуацию. В (пятницу) 12-ого февраля рынок продвинулся выше нисходящего канала и закрылся на максимуме дня (1079.25). После долгих праздничных выходных (президентский День в США), рынок открылся с гэпом, но быстро снизился. На 5-минутном графике мы видим, что покупатели вступают в игру, когда рынок опускается и тестирует хай предыдущего дня. На баре 1, есть увеличение объема и сильное закрытие на 5-минутном баре. Трейдеры, которые анализировали рынок на предыдущей неделе, будут мотивированы, чтобы вступить и купить в этом пункте. На Баре 2, рынок предложил вторую возможность для длинной позиции. Здесь объем опустился, когда цена возвратилась вниз к вчерашнему хаю, указывая, что продажа была не существенна. Это определило день к растущему тренду, и рынок, закрылся на максимуме после уверенного ралли. Это также начало многодневный рост, который вознаградил свиногового трейдера.

Обучение прочитать рынок по его собственным действием является умением. Как и для любого другого умения, для его развитя нужна постоянная практика.
Источник: http://www.trade2win.com/articles/1486-read-market-using-price-volume

Похожие записи

Какие акции выгодно купить сейчас... Покупка ценных бумаг на фондовой бирже является прекрасной возможностью увеличить свой капитал по двум причинам: Акции могут увеличиваться в стои...
Как читать трейдерские графики... Как читать графики ? Этот вопрос волнует многих начинающих трейдеров на форексе, осознавших, что многие из индикаторов технического анализа запаздываю...
Как читать график Можно ли читать свечные графики форекс или графики баров как книгу? Да. Это забытое умение, которому обучились трейдеры в начале 20 века, когда не был...

,

Нет комментариев.

Добавить комментарий